اكتتاب MyTheresa يدر 407 مليون دولار

[ad_1]

موجز الغوص: جمعت شركة MyTheresa المتخصصة في المنتجات الفاخرة عبر الإنترنت 407 ملايين دولار في طرح عام أولي وبدأت التداول علنًا في بورصة نيويورك للأوراق المالية بعد أن قدمت في وقت سابق سرًا لطرح عام أولي في نوفمبر. عرضت الشركة الأم MyTheresa والمساهم الوحيد فيها ، MYT Holding ، معًا أكثر من 15.6 مليون سهم بسعر 26 دولارًا ، وفقًا لبيان صحفي أرسل عبر البريد الإلكتروني. تحتفظ MYT Holding بملكية الأغلبية في MyTheresa ، بأكثر من 75٪ من أسهمها ، مما يجعل MyTheresa “شركة مسيطر عليها” في لغة SEC. يأتي الاكتتاب العام في أعقاب سلسلة من النزاعات القانونية المريرة بشأن متجر التجزئة الفاخر عبر الإنترنت المملوك سابقًا من قبل نيمان ماركوس ، والذي قدم طلبًا وخرج من الإفلاس العام الماضي. Dive Insight: لسنوات بعد استحواذ نيمان ماركوس عليها ، كانت MyTheresa نقطة مضيئة فريدة للمتجر المتعثر والمثقل بالديون. تضخمت إيراداتها بينما كان نيمان ماركوس يعرج. لقد كانت “جوهرة التاج” ، كما أطلق عليها أولئك الذين رفعوا دعوى قضائية على نيمان ماركوس وأصحاب الأسهم الخاصة عندما قاموا بتحويل MyTheresa خارج ملكية نيمان المباشرة وبعيدًا عن متناول المقرضين. استمر الصراع المرير حول MyTheresa على مدار أكثر من عامين. تبع ذلك على وجه التحديد لأن متخصص التجارة الإلكترونية ، الذي يبيع العلامات التجارية عبر الإنترنت مثل Gucci و Prada و Saint Laurent ، كان ناجحًا للغاية. وقد زادت قيمة عائداتها وحقوق الملكية بأكثر من الضعف منذ أن استحوذت عليها شركة نيمان. قاد دان كامينسكي وصندوق التحوط الخاص به ، ماربل ريدج ، المعركة ضد نيمان ماركوس ومالكيها بعد تحرك MyTheresa داخل الهيكل التنظيمي. تلا التقاضي اللانهائي حرب الكلمات التي استمرت حتى إفلاس نيمان. تمت تبرئة كامينسكي في الصيف الماضي عندما أقر أحد أعضاء مجلس إدارة شركة نيمان أنه من المحتمل أن يكون للدائنين دعوى قانونية قابلة للتطبيق ضد الشركة بسبب تحرك ماي تيريزا. دعم مستشار مستقل هذا الادعاء بتقييم مفاده أن نيمان كانت على الأرجح معسرة عندما نقلت MyTheresa من تحت مخطط التدفق التنظيمي الخاص بها. لكن القصة لم تنته عند هذا الحد. قام نيمان ماركوس والدائنون بتزوير تسوية شملت الأسهم في MyTheresa للدائنين غير المضمونين. اتهم المدعون في وقت لاحق كامينسكي بعرض نقود على تلك الأسهم من الدائنين الذين أرادوا الحصول عليها ثم محاولة الحصول على عرض أعلى من بنك الاستثمار Jefferies ، كل ذلك أثناء خدمته في لجنة مكلفة بالقتال من أجل مصالح جميع الدائنين غير المضمونين في إفلاس نيمان. في سبتمبر / أيلول ، قُبض على كامينسكي بتهمة الاحتيال والابتزاز وعرقلة سير العدالة بزعم محاولته حجب جيفريز ثم التستر عليها. لم يعرقل الغبار عن إعادة هيكلة نيمان. خرجت شركة التجزئة من الإفلاس في وقت لاحق في سبتمبر بموجب بيانات ملكية وتنفيذية جديدة حول النمو المقبل. في نشرة الاكتتاب العام ، أدرجت MyTheresa ضمن المخاطر التي تتعرض لها أعمالها “أي دعاية سلبية أو تصور سلبي للسوق” حول علاقاتها السابقة مع نيمان ماركوس. في الوقت الحالي ، ينمو بائع السلع الفاخرة ويبدو قوياً مع ارتفاع أرباحه حتى في بيئة التشغيل الصعبة. استمرت مبيعات MyTheresa ودخلها التشغيلي في النمو على مدى السنوات الثلاث الماضية ، بما في ذلك خلال الوباء الذي تجاوز صناعة البيع بالتجزئة العام الماضي ، وفقًا لإيداعات الأوراق المالية. عند 449.5 مليون يورو (أو حوالي 546 مليون دولار) ، ارتفع صافي مبيعات MyThersa بنسبة 18.6٪ على أساس سنوي في عام 2020. “نحن في موقع قوة ، يؤكده عرض القيمة المتمايزة للعلامات التجارية والعملاء ونمونا المربح الذي حقق قال مايكل كليغر ، الرئيس التنفيذي لشركة MyTheresa ، في بيان صحفي أعلن فيه عن إطلاق متجر التجزئة كشركة عامة ، أن أثبتت قدرتها على التحمل وقابلية التوسع “. “مستقبل Mytheresa مشرق ، حيث يتبنى المستهلكون الأثرياء في جميع أنحاء العالم التسوق عبر الإنترنت للأزياء الفاخرة.”

[ad_2]

Source link